天才一秒记住【长江书屋】地址：https://www.cjshuwu.com
“破产时欠着三千多万职工安置费，码头还有两艘烂尾散货船。
设备折旧率超过60%。
而且破产清算报告显示土地产权存在代持纠纷，咱们得在尽调阶段就锁定风险敞口。”
郭铿的指尖重重戳在资产负债表上，“而盛和的负债更棘手。
五亿报价里包含在建的六万吨级干船坞，可前期的财务报表里，显示他们拖欠德国供应商的液压升降系统尾款，还有其他的材料、设备款项、未支付的服务费，加在一起就有接近2个亿。”
李乐放下手里的资料，看向郭铿，“这边融资你怎么打算的。”
“两家？”
“对。”
“那你先说你的规划，为什么要两家一起？”
“人是一方面，启华还有不少老师傅，但是设备不行，盛和那边，进口的焊接、切割一批设备正好补上短板。”
李乐想了想，又说道，“我把资料发给了之前联系过的原来达利安造船厂的总工，根据他的建议，盛和的二号船台改造成分段建造区，启华的深水泊位就能承接十万吨级油轮总装，这比单独改造节省至少八个月和节省了三千多万的改造资金。”
“再有，启华厂的船坞吃水深度12米，正好适配技改之后的我们设想的船舶类型，而合并后产能利用率能从35%拉到80%。”
“还有，盛和的iso认证可以覆盖启华的生产体系。
启华过往的特殊资质.....那个再说吧，但三年内把分段预舾装率提到65%，等特种船资质批下来，这两套生产线的协同效应.....”
等李乐把几个理由说完，最后说道，“一家也是干，两家也是干，那就整合产能和资质，还有其他的资源，去粗存精。”
郭铿点点头，“如果我们打包收购，走组合拳，自有资金投启华拿产权，并购贷款吃盛和的的优质资产。
然后用启华的部分资产质押，套出来的流动资本正好覆盖设备升级。”
“我大概测算过，自有资金2亿做劣后级，再通过抵押质押融资，刚好覆盖两家船厂的总对价。
不过，还有些问题，得考虑进去，比如航道疏浚批文卡着永昌的深水码头评估值。”
说完，郭铿把资料翻到一页，转过来展示给两人看。
“看看这个，还有这个，启华厂区地下管网产权，破产时划给城投公司的蒸汽管道，这几项都是影响收购的，需要当面谈.必须把这块资产重新确权.大泉哥？”
李泉抿着嘴，沉吟了一会儿，“我明白，我已经通过关系，找到了当地的港务局和国资那边的领导，如果确定打包收购，我去和他们沟通面谈。”
“不止，还有这个。”
李乐凑过来，伸手翻到后面的一张，“启华的破产清算组藏着两起未披露的劳务纠纷没有显示。”
“破产拍卖的职工安置方案需要前置谈判，启华里的176名在编人员工龄买断成本预计2100万，但里面12个轮机工程师是稀缺资源.....”
哥仨就这么趴在茶几边上，写写画画，讨论了两个多小时，才初步拟定了两家造船厂的打包收购计划。
李乐扔到手里的笔，直起身，伸了个懒腰，“重点还是得做穿透式尽调，重点确认两家船厂的或有负债等情况......收购之后，两家财务系统必须三个月内并轨，那些体外循环的关联交易全部砍掉。”
“而且，重组后要成立船舶设计研究所，生产端先保留双品牌运营，盛和造船厂专攻高附加值的运输船，启华转型新型的海上各种平台，比如海上风力、勘探、采油或者科研实验等等。”
李泉也仰起头，“淼，傅律师和阿文他们什么时候能过来？”
“现在确定了计划，那就下周，铿表哥？弼马温那边？”
“随时。”
“好。”
李泉一拍茶几，“那就看看咱们这群西北黄土高原来的汉子，能不能造出大船来。”
本章未完，请点击下一章继续阅读！若浏览器显示没有新章节了，请尝试点击右上角↗️或右下角↘️的菜单，退出阅读模式即可，谢谢！